Hoja de costes · edición 2026
Madrid · Calle de Serrano, 45
Costes y fiscalidad de la hipoteca inversa
Una hipoteca inversa no es una operación gratuita. Implica gastos de formalización, una tasación oficial y varios impuestos que conviene conocer antes de firmar. Esta página desglosa las partidas habituales y el tratamiento fiscal que suele aplicarse, con especial atención al Impuesto de Actos Jurídicos Documentados.
Tasación
Notaría
El estado de la operación cambia cada cifra
Cada gasto se imprime en el margen de la operación. La cifra final no depende solo del importe ofrecido.
Registro
Impuestos
Antes de firmar, dos preguntas
Los propietarios suelen llegar a este capítulo con la misma duda: qué se paga el día de la firma y qué se paga después. Conviene separarlas, porque el coste de formalización se conoce de antemano y el coste fiscal depende del momento en que se resuelve la operación. El primer bloque incluye la valoración oficial del inmueble, la escritura pública ante notario y la inscripción en el Registro de la Propiedad. El segundo aparece cuando termina el contrato, ya sea por venta del inmueble o por herencia.
El Impuesto de Actos Jurídicos Documentados es el concepto fiscal más citado al formalizar una hipoteca inversa, y su cuantía cambia según la comunidad autónoma donde esté la vivienda. Por eso, antes de hacer cualquier cálculo, conviene confirmar el tipo vigente que te corresponde.
Leer qué es la hipoteca inversa
Editado 10.2026
Las partidas de formalización, una por una
Los importes de tasación, notaría y registro se calculan sobre aranceles publicados y suelen repetirse entre entidades. Los intereses y las cláusulas del contrato sí cambian de una oferta a otra, y son la parte que se compara de verdad.
Tasación: el primer gasto real
Antes de ofrecer un importe, la entidad necesita una valoración oficial del inmueble. La tasación la realiza una sociedad homologada y su coste depende de la vivienda y la ubicación. El valor de tasación determina el techo del préstamo, así que es un gasto con impacto directo en la operación. Sin tasación no hay oferta firme.
Según vivienda
Notaría: qué se firma y qué cuesta
La hipoteca inversa se formaliza en escritura pública ante notario. El notario da fe del contrato, de las condiciones y de la garantía hipotecaria. Los honorarios notariales siguen aranceles y dependen del importe de la operación. Es un gasto obligatorio que no admite negociación discrecional.
Según arancel
Registro de la Propiedad e inscripción
La hipoteca debe inscribirse en el Registro de la Propiedad para que la garantía sea oponible frente a terceros. Ese trámite genera aranceles registrales, también sujetos a tarifas. Sin la inscripción, la garantía no queda plenamente protegida. Es una partida previsible si pides un desglose previo.
Según arancel
Impuesto de Actos Jurídicos Documentados
El Impuesto de Actos Jurídicos Documentados grava la formalización notarial de la hipoteca. Es uno de los costes más citados en este tipo de operaciones y su cuantía depende de la normativa autonómica aplicable. Conviene confirmar el tipo vigente en tu comunidad antes de hacer cálculos. En muchos casos es el concepto fiscal más relevante de la operación.
Según comunidad
Los tres primeros conceptos son obligatorios en cualquier operación. El impuesto autonómico es el que más varía de una comunidad a otra, y el que más conviene confirmar antes de firmar.
Cómo tributa la operación en cada momento
Al recibir los importes
IRPF: los importes no son rendimiento
Los importes que recibes de una hipoteca inversa no suelen computarse como rendimiento en el Impuesto sobre la Renta de las Personas Físicas, porque se trata de un préstamo y no de un ingreso. La obligación fiscal aparece cuando se resuelve la operación y se transmite el inmueble. La situación concreta depende de cada contrato y de la normativa vigente. Por eso conviene consultar a un asesor fiscal.
Al liquidar por venta
Ganancia patrimonial y transmisión
Cuando se liquida la operación mediante venta, pueden entrar en juego impuestos sobre la ganancia patrimonial y sobre la transmisión. El resultado final depende del valor de la vivienda, de la deuda acumulada y del tiempo transcurrido. Comparar solo el importe ofrecido al inicio es un error de cálculo frecuente: lo que se paga al cerrar depende de cómo haya evolucionado la deuda.
Al resolver por herencia
Tributos sucesorios según la comunidad
En el caso de la herencia, se aplican los tributos sucesorios según la comunidad autónoma. El resultado final depende del valor de la vivienda, de la deuda acumulada y de la normativa autonómica. Es un terreno donde la planificación previa marca diferencias, y donde conviene revisar el límite de responsabilidad patrimonial de los herederos antes de firmar.
Comparación entre entidades y simulación del coste total
Pedir un desglose por escrito ayuda a comparar en igualdad de condiciones. Los gastos de tasación, notaría y registro son similares en la mayoría de casos, pero los intereses y las cláusulas varían. Y el coste real no se mide solo por los gastos iniciales, sino por la deuda acumulada al final.
Simular distintos escenarios de duración y de tipo de interés ayuda a ver el alcance de la operación. Preguntar por el límite de responsabilidad patrimonial es parte de esa simulación. Cuanto más largo sea el préstamo, más pesarán los intereses sobre el valor de la vivienda.
Preguntas sobre costes e impuestos
¿Qué impuesto se paga al formalizar una hipoteca inversa?
El concepto más citado es el Impuesto de Actos Jurídicos Documentados, que grava la formalización notarial. Su cuantía depende de la normativa autonómica aplicable.
¿Los importes recibidos tributan en el IRPF?
Con carácter general, los importes recibidos no se computan como rendimiento porque proceden de un préstamo. La obligación fiscal surge al resolver la operación o transmitir el inmueble.
¿Quién paga la tasación y la notaría?
Normalmente el solicitante asume los gastos de tasación, notaría y registro. Conviene confirmarlo con la entidad y pedir un desglose antes de firmar.
Esta página resume el marco habitual y no sustituye el asesoramiento fiscal individual. Cada contrato y cada comunidad autónoma introducen matices.
Sigue tu ruta por la guía
Si acabas de llegar, empieza por entender el producto antes de mirar cifras. Si ya conoces el mecanismo y quieres comparar condiciones, el siguiente paso es revisar las entidades y pedir un desglose escrito de cada oferta.
Hipoteca Inversa España
- Qué es la hipoteca inversa
- Proveedores y entidades
- Herencia y amortización
- Alternativas: nuda propiedad y renta vitalicia
Calle de Serrano, 45, 28001 Madrid. Lunes a viernes, 9:00 - 18:00.